Toàn cảnh thị trường

Chỉ số hàng hóa CRB, kết thúc tuần giảm 0.1%

NÔNG SẢN: giá nông sản giảm do thị trường giảm bớt những lo ngại về hạn hán tại Mỹ, cùng với tiến độ trồng được đẩy nhanh.

KIM LOẠI: giá kim loại quý giảm do Trung Quốc tạm ngừng nhập khẩu vàng trong tháng 5, giá đồng giảm do tồn kho tại Trung Quốc tăng cho thấy nhu cầu yếu

NĂNG LƯỢNG: giá dầu thô được hỗ trợ nhờ dữ liệu kinh tế mạnh mẽ từ Mỹ, giá khí đốt tăng do dự báo thời tiết nóng và sản lượng giảm

NLCN: giá cà phê tăng do nguồn cung khan hiếm và lo ngại mùa vụ tại Việt Nam, giá đường tăng do thời tiết khô hạn tại Brazil

 

Tin tức chính tuần qua

• Thị trường chứng khoán Mỹ tuần trước tăng 1.32%. Chỉ số STOXX Europe 600 toàn châu Âu kết thúc tuần tăng 1,04% sau khi Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) bắt đầu cắt giảm lãi suất. Các chỉ số chứng khoán lớn đều ghi nhận mức tăng. DAX của Đức tăng 0,32% và Chỉ số CAC 40 của Pháp tăng 0,11%. Chỉ số FTSE 100 của Vương quốc Anh giảm 0,36%.

• Các sự kiện chính trong tuần: Chỉ số PMI dịch vụ ISM của Mỹ tăng lên 53.8 từ mức 49.4, Ngân hàng Trung ương châu Âu cắt giảm lãi suất 0.25% xuống còn 4.25%, Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Mỹ tăng lên 229K từ mức 221K, Tổng sản phẩm quốc nội GDP của EU tăng lên 0.4% từ mức 0.2%, Tỷ lệ thất nghiệp của Mỹ tăng lên 4% từ mức 3.9%, Bảng lương phi nông nghiệp của Mỹ tăng lên 229K từ mức 158K.

• ECB đã giảm lãi suất tiền gửi 0.25% như kỳ vọng, nhưng không đưa ra dấu hiệu nào về triển vọng cắt giảm thêm trong tương lai. ECB dự báo lạm phát sẽ ở mức trung bình 2,5% vào năm 2024, tăng so với ước tính trước đó là 2,3%. Ngân hàng trung ương cũng điều chỉnh ước tính lạm phát trung bình lên 2,2% vào năm 2025 từ mức 2,0% trước đó. Ngân hàng trung ương Đan Mạch đã hạ lãi suất chuẩn 0.25% xuống 3,35%, sau động thái của ECB.

• Dữ liệu chỉ số quản lý mua hàng PMI trong lĩnh vực dịch vụ của Nhật Bản tiếp tục mở rộng với tốc độ mạnh mẽ trong tháng 5. Một số dấu hiệu cho thấy tiêu dùng cá nhân có thể không còn là lực cản đối với tăng trưởng kinh tế của nước này, khi chi tiêu hộ gia đình tăng so với cùng kỳ trong tháng 4 và là mức tăng đầu tiên sau 14 tháng.

• Chứng khoán ở Trung Quốc giảm điểm bất chấp dữ liệu cho thấy lĩnh vực bất động sản có thể đang phục hồi. Chỉ số Shanghai Composite giảm 1,15%, trong khi chỉ số blue chip CSI 300 tăng 0,16%. Tại Hồng Kông, chỉ số Hang Seng tăng 1,59%.

 

Sự kiện lớn trong tuần

• Chỉ số lạm phát CPI và PPI của Trung Quốc vào thứ 4

• Chỉ số giá tiêu dùng CPI của Mỹ vào thứ 4

• Báo cáo cung cầu của USDA vào thứ 4

• Quyết định lãi suất của Fed và cuộc họp FOMC vào thứ 5

• Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Mỹ vào thứ 5.

• Chỉ số giá sản xuất PPI của Mỹ vào thứ 5

• Tâm lý tiêu dùng Michigan vào thứ 6

 

Đô la Index

 

Dữ liệu cơ bản 

• Chỉ số PMI Dịch vụ ISM ở Hoa Kỳ đã tăng lên 53,8 vào tháng 5, mức cao nhất trong 9 tháng.

• Tăng trưởng số lượng đơn đặt hàng mới nhanh hơn, mặc dù tình trạng việc làm tiếp tục suy giảm. 

 

• Nền kinh tế Hoa Kỳ đã bổ sung thêm 272 nghìn việc làm vào tháng 5, so với mức 165 nghìn được điều chỉnh giảm trong tháng 4 và cao hơn nhiều so với dự báo là 185 nghìn.

• Việc làm tiếp tục có xu hướng tăng trong một số ngành, dẫn đầu là chăm sóc sức khỏe; chính phủ; giải trí và khách sạn.

 

• Tỷ lệ thất nghiệp ở Hoa Kỳ đã tăng lên 4% vào tháng 5, cao nhất kể từ tháng 1 năm 2022, tăng từ mức 3,9% của tháng trước.

• Tỷ lệ tham gia lực lượng lao động giảm từ 62,7% xuống 62,5% và tỷ lệ việc làm trên dân số giảm xuống 60,1% từ 60,2%.

 

• Goldman Sachs dự báo CPI tháng 5 tăng 0,11% hàng tháng và CPI lõi tăng 0,25% hàng tháng.

• So với cùng kỳ năm trước, chỉ số CPI được kỳ vọng tăng 3,36% và CPI lõi tăng 3,50%

 

Khối ngành: Kim loại

 

Sản phẩm kim loại

Báo cáo COT kim loại trong tuần tính đến ngày 04 tháng 06:

• Đồng: Các quỹ đầu cơ giảm 14043 hợp đồng mua và giảm 5223 hợp đồng bán đưa vị thế dương mua về mức 54968 hợp đồng 

• Bạc: Các quỹ đầu cơ giảm 5589 hợp đồng mua và giảm 1861 hợp đồng bán đưa vị thế dương mua về mức 35801 hợp đồng

 

Báo cáo COT kim loại trong tuần tính đến ngày 04 tháng 06:

• Bạch kim: Các quỹ đầu cơ giảm 1884 hợp đồng mua và tăng 4209 hợp đồng bán đưa vị thế dương mua về mức 14749 hợp đồng

 

Sản phẩm kim loại quý

Bạc

• Bất chấp dòng vốn ETF ròng chảy ra trong những tháng gần đây, các vị thế phi thương mại đối với hợp đồng tương lai bạc vẫn tiếp tục tăng lên và đạt mức cao nhất trong 4 năm trong hai tháng qua. Tuy nhiên, khi vị thế đầu cơ ròng đạt đến mức quá cao, nguy cơ đảo chiều giá trong ngắn hạn cũng tăng lên.

Bạch kim

• Trong tháng trước, Liên minh châu Âu đã đặt ra mục tiêu giảm 45% lượng phát thải CO2 đối với xe tải hạng nặng vào năm 2030, so với mục tiêu trước đó là 30%. Hiện nay, hơn 95% số xe tải bán ra tại EU trong quý 1 vẫn sử dụng động cơ diesel truyền thống. Trong thập kỷ qua, các bộ chuyển đổi chứa kim loại nhóm PGM đã giúp giảm lượng phát thải của xe tải diesel. Tuy nhiên, để đạt được mục tiêu giảm phát thải mới, cần phải tăng cường thay thế các loại xe tải diesel bằng xe tải điện hoặc xe tải pin nhiên liệu (FCEV). Nếu xe tải chạy bằng pin trở nên phổ biến hơn, nhu cầu về bộ chuyển đổi chứa bạch kim sẽ giảm. Mặt khác, nếu xe tải sử dụng pin nhiên liệu (FCEV) trở nên phổ biến hơn, thì nhu cầu sử dụng bạch kim trong loại xe này sẽ tăng lên bù đắp cho sự sụt giảm từ xe diesel.

 

Vàng

 

Bạc

 

Bạch kim

 

• Dữ liệu mới nhất cho thấy vị thế mua ròng của các quỹ đầu cơ đối với đồng trên sàn COMEX đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ ngày 16 tháng 4.

• Trong khi đó, chênh lệch giá nhập khẩu đồng vào Trung Quốc vẫn ở mức thấp, phản ánh nhu cầu yếu từ nước tiêu thụ đồng lớn nhất thế giới trong bối cảnh giá cao và biến động.

• Tồn kho đồng tại các kho được Sàn giao dịch tương lai Thượng Hải theo dõi tiếp tục tăng lên mức 336.964 tấn vào thứ Sáu, cao nhất kể từ tháng 3 năm 2020.

• Sản lượng đồng từ công ty khai thác nhà nước Codelco của Chile, nhà sản xuất kim loại lớn nhất thế giới, đã giảm 6,1% trong tháng 4 so với cùng kỳ năm ngoái xuống mức 95.100 tấn.

• Chile, nhà sản xuất đồng lớn nhất thế giới, đã chứng kiến ​​xuất khẩu kim loại đỏ đạt 4,36 tỷ USD trong tháng 5, tăng 28,1% so với một năm trước đó.

 

 

Đồng

 

 

Khối ngành: năng lượng

 

Khí tự nhiên của Mỹ

• Báo cáo tồn kho khí tự nhiên của EIA (Mỹ) cho biết tồn kho tăng 98 bcf trong tuần kết thúc tuần vào ngày 31/05, gần như ngang với mức kỳ vọng (tăng 92 bcf).

• Tổng dự trữ khí đạt mức 2.893 bcf, cao hơn 14,8% so với cùng kỳ năm ngoái và 25,1% so với TB 5 năm.

• Giá trước đó đã được hỗ trợ trong tuần khi dự báo cho thấy nhiệt độ tăng nhẹ

 

• Giá được hỗ trợ bởi thời tiết nắng nóng trong tuần, làm tăng nhu cầu tiêu thụ điện

• Mặt khác, đà tăng sẽ bị giới hạn khi nguồn cung sẽ sớm tăng lên với đường ống lớn Mountain Valley sắp hoàn thiện.

 

Biểu đồ kỹ thuật khí tự nhiên giao ngay– Biểu D

 

Tồn kho dầu thô + Xăng của Mỹ

• Theo dữ liệu thống kê của EIA, tồn kho dầu thô tăng 1,2 triệu thùng trong tuần trước, với mức tăng phần lớn đến từ nhập khẩu trên 7 triệu thùng/ngày.

• Tồn kho xăng và sản phẩm chưng cất cũng ghi nhận tăng lần lượt 2,1 triệu và 3,2 triệu thùng trong bối cảnh công suất lọc dầu đạt 17,1 triệu thùng, mức cao nhất kể từ 2018.

• Nhu cầu xăng ước tính (trung bình 4 tuần) tiếp tục xu hướng tăng.

• Sản lượng duy trì ở mức 13,1 triệu thùng/ngày, trong khi kho dự trữ chiến lược đã tăng 23,2 triệu thùng kể từ mức thấp hồi tháng 7/2023.

 

Dầu thô

Vị thế mua ròng đối với dầu Brent đã giảm xuống mức thấp nhất trong 1 thập kỷ

 

Tin tức dầu thô

• Hiroyuki Kikukawa, chủ tịch của NS Trading, cho biết: “Thị trường dầu được hỗ trợ bởi dự đoán nhu cầu nhiên liệu tăng trong mùa hè này và triển vọng nếu WTI duy trì dưới 79 USD, Mỹ sẽ chuyển sang xây dựng kho dự trữ chiến lược của mình”.

• Theo Bộ trưởng Năng lượng Jennifer Granholm, Mỹ có thể đẩy nhanh tốc độ bổ sung kho dự trữ xăng dầu chiến lược khi việc bảo trì kho hoàn tất vào cuối năm nay.

• Trong khi đó, các nhà phân tích của Goldman Sachs cho biết họ kỳ vọng giá dầu Brent sẽ tăng lên 86 USD/thùng trong quý 3, lưu ý trong một báo cáo rằng nhu cầu vận tải cao trong mùa hè sẽ đẩy thị trường dầu mỏ vào tình trạng thâm hụt 1,3 triệu thùng/ngày trong quý 3.

• Theo dữ liệu hải quan hôm thứ Sáu, nhập khẩu dầu thô của Trung Quốc trong tháng 5 đạt mức 46,97 triệu tấn, tương đương 11,06 triệu thùng mỗi ngày. Nhập khẩu trong 5 tháng đầu năm đạt tổng cộng 229,03 triệu tấn, giảm 0,4% so với cùng kỳ năm 2023.

• Trong một tin tức khác liên quan đến địa chính trị, Hội đồng Bảo an Liên hợp quốc mới đây đã thông qua một nghị quyết do Mỹ soạn thảo về lệnh ngừng bắn vĩnh viễn giữa Israel và phong trào Hamas ở Dải Gaza.

• Nhóm Houthi ngày 9/6 xác nhận đã bắn tên lửa đạn đạo vào tàu khu trục HMS Diamond của Anh ở Biển Đỏ. Tuyên bố của Houthi khẳng định cuộc tấn công là "chính xác" song không cung cấp thông tin chi tiết về thiệt hại gây ra. Bên cạnh đó, nhóm cũng cho biết đã tấn công 2 tàu thương mại với tên gọi Norderney và Tavvishi.

 

Biểu đồ dầu thô giao ngay - Biểu D